Prepoznajte znake balona za imovinu
Takav balon se naziva i inflacija sredstava.
Tri uzroka
Niske kamatne stope su najčešći uzrok mješavine sredstava. One stvaraju preveliku ekspanziju novčane mase . Stoga, investitori mogu jeftinije, ali ne mogu dobiti dobar povrat na svoje obveznice. Zbog toga traže drugu klasu imovine .
Drugi najveći uzrok je inflacija potražnje . Tada je klasa imovine iznenada postala popularna. Kako se cene akcija povećavaju, svi žele da se upute na profit. Međutim, indeks potrošačkih cijena ne uvijek tačno uzima ovaj oblik inflacije . Stoga, kreatori politike to previdjuju.
Treće, nedostatak snabdevanja će pogoršati balans sredstava. Tada investitori misle da nema dovoljno sredstava za kretanje. Oni panikaju i počinju da kupuju više pre nego što istekne.
Primjeri
2005 - Stanovanje. U 2005. godini došlo je do promene imovine u nepokretnostima u 2005. godini. Obveznice osiguranja kreditnog rizika osigurale su derivate kao što su hipotekarne hartije od vrednosti .
Menadžeri Hedž fondova stvorili su veliku potražnju za ove navodno bezvredne hartije od vrednosti. To je stvorilo potražnju za hipotekama koje su ih podržale.
Da bi zadovoljili ovu potražnju za hipotekama , banke i hipotekarni brokeri ponudili su kredite za stanovanje skoro svakome. To je izazvalo potražnju za stanovanje, koju su homebuilderi pokušali upoznati.
Mnogi ljudi kupuju kuće, a ne da žive u njima ili čak da ih iznajmljuju, ali baš kao i investicije za prodaju pošto rastu cene. Kada su homebuilderi konačno uhvatili potražnju, cene stanovanja počele su da padaju 2006. godine. Ona je stvorila subprime hipotekarnu krizu u 2006. To je dovelo do bankarske kreditne krize u 2007. i globalne finansijske krize u 2008. godini.
2008 - ulje. Mehurni balon započeo je u ljeto 2008.godine s cenama nafte . Investitori su izašli sa berze u 2007. i počeli da ulažu u budućnost nafte. U početku su smatrali da bi potražnja iz Kine prevazišla snabdijevanje zbog blagog nestanka u Nigeriji. Ali potražnja je padala te godine zbog recesije , dok je ponuda porasla. To nije zaustavilo stvarni balon od stvaranja visokih cena nafte. U julu 2008. postavili su rekord od 143,68 dolara za barel. Za više informacija pogledajte Cene gasa u 2008. godini .
2011 - zlato. Cijene zlata su u septembru 2011. dostigle rekordno visoku vrijednost od 1,895 dolara za unču. Počeli su da raste u 2009. godini, dostigavši rekordni nivo od 1,081 dolara u novembru. Investitori su zlato kupili kao zaštitu od globalne finansijske krize, a ne zbog vrijednosti u proizvodnji nakita ili zubnih nadopunjavanja. Mnogi su mislili da će se globalna ekonomija brzo oporaviti.
Kada to nije bilo, cene zlata su se nastavile rasti još dvije godine. Za više, pogledajte Gold, "Ultimate Bubble" je pukla .
2012 - Trezorske napomene. Prinosi trezora su 1. juna 2012. godine dosegli nizak nivo od 200 godina. Prinos na desetogodišnju trezorsku knjižicu kratko je porastao 1,442 posto u toku dana, zatvarajući na 1,47 odsto. Fed je od septembra 2011. kupovao 85 milijardi dolara mesečno u trezorima, što je povećalo potražnju (koja održava niske stope).
Drugo, investitori su zabrinuti zbog visoke nezaposlenosti i pogoršanja dužničke krize u evrozoni . Prodali su dionice, vozili Dow-om za 275 poena i kupili beleške američkog trezora. Kao rezultat, stope hipoteke su takođe opale. To je pomoglo oživljavanju stambenog tržišta . Za više informacija pogledajte Odnos između trezorskih zapisa i stopa kamatnih stopa hipoteke .
Do 2013. godine, kamatne stope su počele da raste, jer je Fed nagoveštava da će u septembru početi ukidanje svojih kupovina blagajničkih zapisa.
Prihodi trezora povećani su za 75 odsto u periodu od maja do jula. Fed je odložio planirani postupak kada je vlada zatvorila u oktobru. Zbog toga je prinos desetogodišnjeg trezora ostao između 2,5-2,8 procenata.
2013 - Berza. Berza je pala u 2013. godini. Do jula je dobila više bodova nego bilo koja godina u zapisu. Industrijski prosjek Dow Jonesa je 11. marta završio na 14.254,38, što je prekinuo svoj prethodni rekord od 14,164.43 postavljen 9. oktobra 2007. godine. Dana 7. maja, prekinut je 15000 barijera, zatvaraći se na 15,056.20 i razbio 16,000 barijera 21. novembra, zatvarajući na 16,009.99. Dow je na 31. decembru 2013. godine postao visok za 16.576,55. Za više detalja pogledajte Dow Closing History .
Cenovna dobit je porasla brže od korporativnih zarada, što je osnovni pokretač cijena akcija. Preduzeća su postigla povećanje zarade smanjenjem troškova, a ne povećanjem prihoda. Potražnja za mnoge potrošačke proizvode bila je slaba jer je nezaposlenost i dalje velika (oko 7 procenata), a prosječni nivoi prihoda su niski. Investitori su bili više zabrinuti oko toga da li će Fed poskupeti QE nego što se tiče stvarnog ekonomskog rasta.
2014 i 2015 - američki dolar. Forex trgovci su ušli u dolar, koji su porasli za 25 odsto u periodu od jula 2014. do sredine 2015. To se desilo jer kada su američki Federalni rezervi objavili da će kvantitativno olakšanje završiti u oktobru. Istovremeno, Evropska centralna banka je izjavila da će započeti QE, a američki BDP dramatično se poboljšao . Sve to pokazuje američku ekonomsku snagu u kombinaciji sa slabostima u Evropskoj uniji i tržištima u razvoju, posebno u Kini . Za više, pogledajte Indeks američkog dolara i istoriju konverzije evra u dolar .
Snažni dolar bolio je izvozu, smanjivši američki BDP u 2015. godini. Takođe je pogoršao pad cijena nafte. To košta poslove u naftnoj industriji. To je takođe ugrozilo održivost mnogih kompanija naftnih derivata .
2017 - Bitcoin. Godine 2017, Bitcoin je porastao 955 posto, što je zaustavilo porast bilo kog prethodnog sredstva balansa. Njegova ukupna tržišna vrednost je na početku godine iznosila 16 milijardi dolara. Do sredine decembra iznosio je 171 milijardi dolara. 29. novembra 2017. godine cena jednog Bitkoina dostigla je rekordni nivo od 11.000 dolara. Sati kasnije pala je na 9.500 dolara. Godina je započela sa 968,23 dolara.
Jedan od razloga za porast kompanije Bitcoin je taj što je Japanska agencija za finansijske usluge to u aprilu prepoznala kao legitiman metod plaćanja. Japanski trgovci čine 60 odsto ukupnog tržišta. Bitcoin je digitalna valuta. To je računarski oblik monetarne razmene. Nijedna vlada ili centralna banka ne kontroliše, ne proizvodi ili ne reguliše. U septembru 2015. američka komisija za trgovanje robnim tovarnim prihodima označila je Bitcoin kao robu .
Kako se zaštititi od balansa imovine
Značaj mješavine imovine je iracionalno bujnost . Gotovo svi kupuju tu imovinu. Dugo vremena kupovina te imovine izgleda profitabilna. Često se cijena već godinama nastavlja.
Problem je u tome što je težak vremena za balon. Prema tome, pratite savete većine finansijskih planera , a to je da ima diversifikovani portfolio investicija. Diverzifikacija podrazumeva balansiranu mešavinu akcija , obveznica, roba i čak jednakosti u vašem domu. Ponovo odredite raspodelu sredstava tokom vremena kako biste bili sigurni da je još uvijek izbalansiran. Ako postoji mješavina sredstava u zlatu ili čak kući, ona će povećati procenat koji imate u toj klasi vrijednosti . To je vreme za prodaju. Radite sa kvalifikovanim finansijskim planerom i nećete biti uhvaćeni u iracionalnom bujičenju i pasti plen u balon sredstva.