Usredsredite se na dva koraka vrijednosti - operativni prihodi i tržišni vrijednosni papiri
Kako funkcioniše Berkshire Hathaway?
Ovaj aranžman pruža nekoliko značajnih prednosti Berkshire Hathaway-u. Prvo, kada se kolaps sruši, Buffett se može oslanjati na gotovinu koju generišu operativni poslovi kako bi mu pružili sredstva za preradu na tržište, a kupovinu imovine na jeftini. Ako je upravljao zajedničkim fondom , to ne bi bilo slučaj i pošto je vrijednost imanja pala, Voren bi bio prisiljen da proda nešto što je već bilo potcenjeno da kupi nešto što je bilo još potcijenjeno. Drugo, operativna preduzeća su izolovana od dnevnih procjena (osim u meri u kojoj se matično holding preduzeće javno trguje), dajući mu mnogo stabilniju neto vrijednost procijenjene privatne tržišne vrijednosti od zajedničkog fonda. Stoga, banke će vjerovatnije dugoročno, sa fiksnim stopama kreditirati stabilnom biznisu sa stvarnim sredstvima kao što su fabrike, maloprodajni objekti, računari i tako da će biti na portfoliu akcija koje predstavljaju akcije tih iste kompanije.
U svom životu verovatno ćete utvrditi da je znatno lakše povećati bruto neto vrijednost kada se koncentrišete na oba, uzimajući isti "dvostruki bač" pristup Buffett i njegov dugogodišnji poslovni partner, Munger, napravili su kamen temeljac njihove imperije.
Upotreba sistema
Za većinu ljudi, njihova primarna "operativna biznisa" bi bila njihov dnevni posao.
Bez obzira da li ste učitelj, vatrogasac, računovođa ili čuvara bebešitera, to je ovaj tok fondova koji vam omogućava plaćanje računa, gledanje televizije, kupovinu namirnica i stavljanje gasa u vaš automobil. Takođe je ovaj prihod koji vam pruža prvi pravi kapital za sticanje investicija.
Kao i bilo koji dobar posao , želite da povećate svoj profit, ili u ovom slučaju platu, zarade i ostale prihode sa posla, što je više moguće sa najmanjom investicijom. Dakle, ako vaš izbor radi više sati da biste zaradili više novca ili se vratili u školu kako biste postali doktor, možda biste se odlučili za drugu zbog mnogo veće zarade niz put tako što ćete uporediti dvostruku i trostruku smjenu . Ovo vodi zlatnom pravu izgradnje bogatstva: Morate uložiti u sebe ako želite da doživite istinsku finansijsku slobodu. To znači sticanje novih vještina i pretvaranje tih vještina u novčanu dobit. Pre samo nekoliko dana, pročitala sam u novinama priču o domaćinima koji su se tako dobro osjećali kupovinom kupona, ona može smanjiti promet od 150 dolara na 40 dolara - imajte na umu da, pošto je hrana kupljena s prihodom nakon poreza , ovi rezultati su eksponencijalno impresivniji nego što se mogu pojaviti.
Realnost je da oni koji imaju specijalizovane veštine kao što su hirurzi srca, auto mehaničari, stomatolozi, vodoinstalateri i govornici govornika mandarijanskog kineskog jezika nisu izostavljeni iz globalne ekonomije. Praktično svi mi imamo potencijal da dodamo neke od ovih jedinstvenih setova vještina u našu stručnu alatku, ali ideju da ćete biti u mogućnosti da završite srednju školu sa ništa više od diplome, dobiti posao za život i penzionišite se dobro je naivno. Duh je van flaša u svijetu globalizacije i ništa nije moglo to promijeniti (čak i ako bi SAD trebale donijeti ogromnu trgovačku zaštitu, doživljavali bismo stravičnu recesiju ili depresiju, a Kina i Indija će nas potresati još bržim tempom).
Jednom kada imate osnovnu karijeru na putu i ulažete u sopstvene veštine, možda je vreme da steknete ili uspostavite druge operativne poslove.
Za neke, to bi moglo značiti izgradnju jedinica za čuvanje podataka ili automobila. Za druge, to bi moglo uključiti i pokretanje usluge kosnje travnjaka. Jedan član moje porodice ima karijeru kao stjuardesa, menadžer proizvodnje u kompaniji za vezenje, a potom posjeduje poslove dizajniranja pelene torte sa strane. Živi sa svoje plate kao menadžer, koristeći druga dva posla uglavnom kao čist kapital za ulaganje kako bi osigurala da ona ima milione dolara u bogatstvu od četrdesetih godina uprkos tome što ima prosečan prihod i podršku porodici.
Ovde imate stvarno priliku da napravite novčanu pomoć čime volite. Prilikom dodavanja ovih drugih operativnih biznisa, trebalo bi da se trudite da pronađete stvari koje vas čine da "tapirate ples" za rad, da biste pozajmili frazu iz Buffeta. Recimo da imate 25 godina i uspješno prodajete slike ili izvodite magiju na rođendanskim zabavama i vjenčanjima, stvarajući dodatnih 96 $ nedeljno (približno 5000 dolara godišnje). To možda neće izgledati puno, ali će to dodati 9.266.500 dolara + do trenutka kada ste godina staroga Warrena Buffeta ako ga parkirate u ROT IRA i uspijete generisati istorijsku stopu povrata od 11% koju je S & P doneo za svoj vlasnici preko dugog puta. To nije šala. Ako radite nešto što volite i stavite taj novac u gotov novac, možete se penzionisati bogatim. Što se tiče većih kuća, automobila, X-Box-a i drugih stvari koje želite na putu, to je razlog zašto radite svoj primarni posao i nastavite da ulažete u svoje veštine. (Ako nemate vremena za drugi posao ili aktivnost, zapamtite našeg domaćinstva koja je uštedela više od 110 dolara nedeljno za namirnice? To bi bilo više nego dovoljno za postizanje istih rezultata.)
Dok generišete gotovinu, vi ćete želeti da je investirate na najekonomičniji način. To znači da iskoristite svoj 401k i individualni račun za penziju, kao što je Tradicionalni IRA , Roth IRA ili SEP-IRA samo da navedete nekoliko. Ovde, ako su mudro i pažljivo uloženi, ti fondovi mogu rasuti u tokove kapitalnih dobitaka , dividendi i interesovanja, a sve to se isplati nazad kako bi se ostvario još veći profit. Ako berzno tržište padne, možete iskoristiti prednosti vaših poslovnih operacija u dolarskom trošku u prosjeku vaše pozicije, uzimajući u obzir osnovne principe vrijednosti investiranja .