Koja od ovih najvažnijih investicionih strategija, teorija stila je najbolja za vas?
Takođe, ne želite da implementirate investicionu strategiju i pronađete da želite da ga napustite za neki vrući novi trend koji ste otkrili u članku časopisa. Nemojte biti zbunjeni od svih previše dobrih stvari za mesec dana.
Pridržavajte se osnovanih vremena.
Da biste koristili drugu poznatu metaforu, stilovi i taktike ulaganja su poput odjeće koja vam najviše odgovara. Ne treba vam ništa skupo ili prilagođeno; treba vam nešto udobno koje će trajati dugo vremena, posebno ako je vaš investicioni cilj dugoročan (10 godina ili više).
Dakle, pre nego što se posveti bilo čemu, bilo da se radi o prehrambenim dijetama, odjećama ili investicionim strategijama, pogledajte koji je najbolji za vašu ličnost i stil. Možete započeti sagledavanjem 10 najboljih strategija investiranja, od kojih su neke teorije, stilovi ili taktika, koji vam mogu pomoći u izgradnji portfolija zajedničkih fondova ili ETF-a.
Najbolja strategija ulaganja: fundamentalna analiza
Počeli smo sa temeljnom analizom jer je to jedan od najstarijih i najosnovnijih oblika stilova ulaganja. Primarno se koristi za istraživanje i analizu vlasništva (pojedinačne akcije, a ne za odabir zajedničkog fonda), fundamentalna analiza je oblik aktivne strategije investiranja koja podrazumijeva analiziranje finansijskih izvještaja u cilju odabira kvalitetnih akcija.
Podaci iz finansijskih izveštaja koriste se za upoređivanje sa prošlim i sadašnjim podacima određenog posla ili sa drugim poslovima u okviru industrije. Analiziranjem podataka, investitor može stići na razumnu procenu (cijenu) zaliha određene kompanije i utvrditi da li je akcija dobra kupovina ili ne.
Najbolje strategije ulaganja: Vrijednost investiranja
Investicioni fondovi i investitori ETF-a mogu primijeniti osnovnu investicionu strategiju ili stil koristeći vrijednosne fondove . Jednostavno, vrijednosni investitor traži prodaju akcija po "popustu"; oni žele pronaći pogodak. Umesto trošenja vremena za traženje akcija vrijednosti i analize finansijskih izvještaja kompanije, investitor u zajedničkom fondu može kupiti indeksne fondove, trgovane fondove (ETF) ili aktivno upravljane fondove koji drže vrijednosne papire.
Najbolja strategija ulaganja: investiranje rasta
Kao što to podrazumeva ime, akcije rasta obično najbolje rade u zrelim fazama tržišnog ciklusa kada ekonomija raste sa zdravom brzinom. Strategija rasta odražava ono što korporacije, potrošači i investitori rade istovremeno u zdravim ekonomijama - postaju sve veća očekivanja budućeg rasta i troše više novca za to. Opet, tehnološka preduzeća su dobri primeri ovde. One su obično vrednovane visoko, ali mogu nastaviti da rastu izvan tih procena kada je okruženje u pravu.
Nansencijalna verzija ulaganja u razvoj se može naći u strategiji ulaganja u zamahu , što je strategija iskorišćenja trenutnih trendova cijena sa očekivanjem da će nastavak nastaviti da se gradi u istom pravcu.
Najčešće, a posebno sa zajedničkim sredstvima namenjenim za uvođenje strategije ulaganja u zamah, ideja je "kupiti visoko i prodati više". Na primjer, menadžer zajedničkog fonda može tražiti dionice rasta koje su pokazale trendove za postizanje konstantne apresijacije u ceni uz očekivanje da će rastući trendovi cijena nastaviti.
Najbolja strategija ulaganja: Tehnička analiza
Tehnička analiza može se smatrati suprotnom od temeljne analize. Investitori koji koriste tehničku analizu (tehnički trgovci) često koriste grafikone za prepoznavanje skorašnjih modela cena i trenutnih tržišnih trendova u cilju predviđanja budućih obrazaca i trendova. Drugim riječima, postoje određeni obrasci i trendovi koji mogu pružiti tehničkom trgovcu određene znake ili signale, nazvane indikatori, o budućim tržišnim kretanjima.
Na primjer, u nekim šablonima se daju opisna imena, kao što su "glava i ramena" ili " čaša i rukovanje ". Kada ove šeme počinju da oblikuju i prepoznaju, tehnički trgovac može donijeti odluke o ulaganju na osnovu očekivanih rezultata šema ili trend. Osnovni podaci, kao što je odnos P / E, se ne uzimaju u obzir u tehničkoj analizi gde su trendovi i obrasci prioritetne mere precenjivanja.
Najbolje strategije ulaganja: Kupite i držite
Kupuju i drže investitore veruju da je "vreme na tržištu" razumniji način ulaganja od "merenja tržišta". Strategija se primjenjuje kupovinom investicionih hartija od vrijednosti i zadržavanjem ih dugo vremena, jer investitor vjeruje da dugoročni prinosi mogu biti opravdani uprkos volatilnosti koja je karakteristična za kratkoročne periode. Ova strategija je u suprotnosti sa apsolutnim vremenom na tržištu, koji obično ima kupovinu i prodaju investitora za kraće periode sa namerom da kupi po niskim cijenama i prodaje po visokim cijenama.
Investitor koji kupi i zadrži će tvrditi da držanje na duži period zahteva manje trgovanje od drugih strategija. Zbog toga su troškovi trgovanja minimizirani, što će povećati ukupni neto povraćaj investicionog portfelja.
Portfelje koje koriste strategiju kupovine i držanja nazvane su leni portfelj zbog svoje niske održavanja, pasivne prirode.
Core i Satelit : Core i Satelit je uobičajeni i vremenski testirani dizajn investicionog portfolija koji se sastoji od "jezgra", kao što je obimni fond indeksa akcija velikih kapica, koji predstavlja najveći dio portfolia i druge vrste sredstava - "satelitski" fondovi - svaki od njih se sastoji od manjih delova portfelja kako bi se stvorila celina. Primarni cilj ovog dizajna portfolija je smanjenje rizika putem diverzifikacije (stavljanje jaja u različite korpe) dok je nadmašivanje (dobijanje više povrata od) standardni benčmark za performanse, kao što je indeks S & P 500 . Ukratko, portfolio Core i Satellite će se nadam da će ostvariti nadpovprečni prinos sa ispod-prosječnim rizikom za investitora.
Dave Ramsey Portfolio : Popularni domaćin govora i generalno poštovani lični finansijski guru Dave Ramsey je dugo podržao svoju strategiju portfelja zajedničkog fonda za svoje slušare i fanove. Daveova mudrost je u njegovoj jednostavnosti; njegova dostava i finansijske metode su lako razumjeti. Međutim, mudrost tamo stoji. Ova četiri tipa zajedničkog fonda često će se naći na preklapanju fondova , što znači da postoji malo raznolikosti. Pored toga, sredstva sa nižim rizikom, kao što su obveznice i gotovina, potpuno su odsutna iz portfelja.
Moderna teorija portfelja : Moderna teorija portfelja (MPT) je metoda ulaganja u kojoj investitor pokušava da preuzme minimalni nivo tržišnog rizika kako bi se prikupio maksimalni prinos za određeni portfolio investicija. Investitor koji prati principe MPT može koristiti osnovni i satelitski pristup, kako je opisano u broju 6 gore. U sržu investicione filozofije, svaki investitor želi da ostvari što veći mogući povraćaj bez preduzimanja ekstremnih nivoa rizika. Ali kako se ovo može učiniti? Kratak odgovor je diversifikacija . Prema MPT-u, investitor može imati određeni tip imovine, uzajamnog fonda ili sigurnosti koji je visoko rizičan pojedinac, ali, u kombinaciji sa nekoliko drugih vrsta sredstava ili investicija, cijeli portfelj se može uravnotežiti na takav način da je rizik niža od nekih od osnovnih sredstava ili investicija.
Post-moderna teorija portfelja (PMPT) : Razlika između PMPT i MPT je način na koji definišu rizik i grade portfolije zasnovane na ovom riziku. MPT vidi rizik kao simetričan; Izgradnja portfolija se sastoji od nekoliko različitih investicija sa različitim nivoima rizika koji se kombinuju kako bi se postigao razumni povraćaj. To je veći prikaz slike o riziku i povratku. Investitor PMPT-a vidi rizik kao asimetričan; način na koji investitori osećaju gubitak nije tačna suprotna slika o tome kako se osećaju o dobicima, a svako ekonomsko i tržišno okruženje je jedinstveno i razvija se. PMPT vidi da investitori uvek ne postupaju racionalno. Zbog toga PMPT objašnjava aspekte ponašanja čara investitora, a ne samo matematički model koji MPT prati.
Raspodela taktičke imovine: Dodela taktičkih sredstava je kombinacija mnogih prethodnih stilova pomenutih ovde. To je stil investiranja gde su tri osnovne kategorije aktive (akcije, obveznice i gotovina) aktivno izbalansirane i prilagođene investitorima s namjerom maksimiziranja povrata portfelja i minimiziranja rizika u poređenju sa referentnim vrijednostima, kao što je indeks. Ovaj stil ulaganja razlikuje se od onih u tehničkoj analizi i fundamentnoj analizi jer se fokusira pre svega na dodjelu sredstava i sekundarno na odabir investicija. Ovaj veliki prikaz slike je iz dobrog razloga, bar iz perspektive investitora koji bira taktička raspodela sredstava.
Ponoviti prvu tačku ovog članka. Izbor investicione strategije ili stila se ne razlikuje od odabira investicija: svaki investitor je jedinstven i najbolja strategija je ona koja najbolje funkcioniše za svoje jedinstvene investicione ciljeve i toleranciju za rizik.
Informacije na ovoj web stranici su namenjene isključivo za diskusiju i ne smiju se pogrešno tumačiti kao investicioni savet. Ni pod kojim okolnostima ove informacije predstavljaju preporuku za kupovinu ili prodaju hartija od vrednosti.