Najpopularniji alati fundamentalne analize se fokusiraju na zaradu
Mnogi investitori koriste samo temeljnu analizu, ali može biti od posebne koristi u kombinaciji sa drugim alatima za procjenu zaliha u svrhu investiranja.
Cilj je da se utvrdi trenutna vrijednost akcija, a možda i važnije, kako bi se utvrdilo kako tržište vrijedi stoku.
Čak i ako ne planiramo da izvršite temeljnu temeljnu analizu sebe, razumevanje ključnih odnosa i uslova može vam pomoći da pratite akcije bliže i tačnije.
To su zarade
Radi se o zaradama . To je najvažnija stvar koju investitori žele i trebaju znati: koliko novca čini kompanija i koliko će vjerovatno biti u budućnosti?
Zarada je profit. Može biti komplikovano za izračunavanje, ali to je kupovina kompanije. Povećanje zarade generalno dovodi do veće cijene akcija, au nekim slučajevima i redovne dividende.
Kada se zarade smanjuju, tržište može da udari zalihu. Kompanije prijavljuju zarade svake četvrtine, a analitičari pažljivo prate velike kompanije. Oni zvuku alarm kada i ako one kompanije padnu sa projektovanom zaradom.
Alati fundamentalne analize
Iako zarade su važne, one ne mogu stvarno da vam kažu ništa sami. Ne identifikuju kako tržište vrednuje stoku samostalno. Takođe će vam biti potrebni neki osnovni alati za analizu kako biste započeli izgradnju slike o tome kako se akcija vrednuje.
Ovi pokazatelji nisu teški za izračunavanje i, zapravo, možete pronaći većinu njih već završenih za vas na web stranicama poput CNN Money ili MSN MoneyCentral.
Međutim, ako želite da uđete u sebe, imajte na umu da se neki od najpopularnijih alata temeljne analize fokusiraju na zaradu, rast i vrednost na tržištu. Ovo su neki od faktora koji ćete želeti da identifikujete i uključite:
- Zarada po akciji (EPS) : Koliki je procenat dobiti kompanije za svaku akciju? Zarada po akciji obračunava se kao neto dohodak minus dividende na preferencijalnu akciju podijeljenom brojem neisplaćenih dionica.
- Odnos cena do zarada (P / E) : Ovaj odnos upoređuje trenutnu prodajnu cenu akcija kompanije sa njegovom zaradom po akciji.
- Projekcija porasta zarade (PEG) : PEG predviđa godišnju stopu rasta zarade zaliha.
- Cijena do prodaje (P / S) : odnos odnosa cena i prodaje vrijednost cijene akcije kompanije u odnosu na svoje prihode. Ponekad se zove PSR, višestruki prihod ili višestruki prodajni program.
- Odnos cena u knjigama (P / B) : Ovaj odnos, poznat i kao odnos cijene i kapitala, upoređuje knjigovodstvenu vrijednost zaliha sa tržišnom vrijednošću. Možete to stići tako što ćete podeliti najnoviju cenu zatvaranja u poslednjoj četvrtini knjigovodstvene vrijednosti po akciji. Knjigovodstvena vrijednost je vrijednost bilo kojeg sredstva kao što se vidi u knjigama društva. Jednaka je troškovima svake aktive manje kumulativne amortizacije.
- Koeficijent isplate dividende: Ovo upoređuje dividende isplaćene akcionarima sa ukupnim neto prihodom kompanije. U pitanju je zadržana zarada, prihod koji se ne isplaćuje, već zadržava za potencijalni rast.
- Dividendni prinos : i to je odnos: godišnje dividende u odnosu na cenu akcija. Izražava se kao procenat. Podijelite dividende u jednom godišnjem periodu po akciji po vrijednosti akcije.
- Povraćaj kapitala : podijeliti neto prihod kompanije od strane akcionarskog kapitala kako bi pronašao svoj povrat na kapital. Takođe možete čuti ovo što se izražava kao povratak kompanije na neto vrijednost.
Nema magičnih metaka
Zapamtite, ovi brojevi su alati i nijedan odnos ili broj nije magični metak. Ne mogu vam dati kupovinu ili prodaju preporuka sami. Mora se uzimati u obzir zajedno sa drugim razmatranjima i odnosima.
Pošto počinjete da razvijate sliku onoga što želite u akciji, ovi brojevi bi trebali postati odrednice za merenje vrijednosti potencijalnih investicija.