Razumijevanje komponenti tekućih obaveza
Ovi dugovi su suprotni od tekućih sredstava . Kratkoročne obaveze uključuju stvari kao što su kratkoročni krediti od banaka uključujući liniju iskorišćenja kredita, saldere koji se plaćaju, dividende i kamate koje se plaćaju, dospijeće od dospijeća obveznica , potrošački depoziti i rezerve za poreze.
Ispod su neke od najčešćih i najvažnijih tekućih obaveza u bilansu stanja .
Obaveze plaćanja: najpopularnija tekuću odgovornost
Obaveze prema računima su suprotne potraživanju potraživanja. Pojavljuje se kada kompanija primi proizvod ili uslugu prije nego što plaća za to. Obaveza plaćanja ili A / P kao što je često skraćena, jedna je od najvećih tekućih obaveza sa kojima se preduzeće suočava jer stalno naručuju nove proizvode ili plaćaju veleprodajne prodavce i dobavljače za usluge ili robu. Stvarno dobro upravljane kompanije pokušavaju da održe račune koji se plaćaju dovoljno da pokriju sve postojeće inventare.
Ustvari, to znači da prodavači plaćaju da police na polju ostane na zalogi. Najefikasniji operateri u industrijama kao što su diskonti, Target i Wal-Mart među njima, pretvorili su ovo u umetnost. U stvarnom smislu, njihov rast poslovanja su finansirali prodavci kao što su Procter & Gamble i Clorox, koji su isporučivali proizvode na police na kreditima, dajući trgovcima šansu da prodaju robu pre nego što plate iznos koji duguje ovim veletrgovcima .
To je značilo da bi Wal-Mart i Target mogli da iskoriste više novca koji su podigli od akcionara, vlasnika obveznica i zadržali profit kako bi finansirali novu ekspanziju prodavnice.
Obračunate koristi i platni promet kao tekuća obaveza
Ova stavka u odjeljku trenutnih obaveza bilansa stanja predstavlja novac koji se duguje zaposlenima kao plate i bonuse koje kompanija još nije platila.
Kratkoročni i tekući dugoročni dug
Ove tekuće obaveze se ponekad nazivaju obaveze koje se plaćaju. Oni su najvažnija stavka u odjeljku tekućih obaveza bilansa stanja i najvećim dijelom predstavljaju isplate za kredite kompanije ili druga zaduženja koja su dospjela u narednih dvanaest mjeseci. Korišćenje pozajmljenih sredstava nije nužno znak finansijske slabosti; npr., inteligentni izvršni direktor robne kuće može raditi na kratkoročne kredite za Božić, tako da ona može da stavi na robu pre sezone. Ako je potražnja visoka, prodavnica bi prodavala sav svoj inventar, otplatila kratkoročni dug i džepala razliku. Ova upotreba leveridža može dovesti do veće povrata na jednakost .
Kako biste se ikada nadali da ćete reći da li kompanija mudro pozajmljuje novac (kao što je naša ilustrativna robna kuća) ili nesmotreno uplaćivanje duga?
Pogledajte iznos novca koji se plaćaju u bilansu stanja (ako nisu klasifikovani u odjeljku koji se odnosi na beleške, kombinuju kratkoročne obaveze kompanije i dugoročni tekući dug). Ako je iznos gotovine i gotovinskih ekvivalenata znatno veći od obaveza koje se plaćaju, ne bi trebalo da imate bilo kakvog razloga za zabrinutost.
Ako, sa druge strane, obaveze koje plaćaju imaju veću vrijednost od gotovine, kratkoročnih investicija i potraživanja zajedno, trebali bi biti izuzetno zabrinuti. Ukoliko kompanija ne posluje u poslu u kome se inventar može brzo pretvoriti u gotovinu, ovo je ozbiljan znak finansijske slabosti.
Ostale tekuće obaveze na bilansu stanja
U zavisnosti od kompanije, videćete razne druge tekuće obaveze navedene u listi. Ponekad će se sjediniti pod nazivom "ostale tekuće obaveze". Obično možete naći detaljan spisak onih o čemu su ove "druge" obaveze pokopane negde u godišnjem izveštaju ili 10-K .
Često možete shvatiti značenje unosa pod imenom. Ako poslovni list navodi "Komercijalni papir" ili "Obveznicama koje se plaćaju" kao tekuća obaveza, možete biti prilično pouzdani da je naveden iznos ono što će biti isplaćeno vlasnicima obveznica u kratkoročnom roku.
Potrošački depoziti su obaveze prema bankama
Ako gledate u bilans stanja banke, želećete da obratite pažnju na unos ispod tekućih obaveza pod nazivom "Potrošački depoziti". U mnogim slučajevima ovo će biti na listi u okviru drugih tekućih obaveza, ako ih ne sazna. Ovo je iznos koji su klijenti deponovali u banci. Ako pitate zašto su potrošački depoziti odgovornost, odgovor je prilično jednostavan. Budući da, teoretski, svi nosioci računa mogu povući sva svoja sredstva istovremeno, banka mora navesti depozite kao tekuću obavezu.