Ovaj zahtev da se postupa u njihovom najboljem interesu podrazumijeva otkrivanje bilo kakvih sukoba interesa koji mogu nastati kako bi se mogli unaprijed znati, izjednačavajući teren. Kršenje fiducijarne dužnosti može dovesti do drakonskih kazni, uključujući zabranu zapošljavanja u određenim oblastima, zabranu rada sa određenim vrstama hartija od vrijednosti, prisiljavanja na plaćanje značajnih građanskih i krivičnih kazni, gubitka zaposlenja i, u nekim slučajevima, osuda krivičnog djela s pratnjom zatvora. Otvoreno rečeno, fiducijarna dužnost ima zube.
Fiducijarna dužnost se značajno razlikuje od takozvanog "standarda podobnosti", što je niži oblik odgovornosti. Prema standardu pogodnosti, osoba ili institucija koja radi sa vama treba samo dati preporuke za koje se smatra da su u najboljem interesu. Ovo je mnogo lakši zahtev koji nudi neku zaštitu - na primjer, očigledno je kršenje za brokera da preporučuje kupovinu vanpredstavnih opcija sa kratkim datumom poziva sa 40% vrijednosti računa penzionisane udovice koji ukazuje da joj je potreban investicioni mandat za očuvanje kapitala - ali bi ste bili iznenađeni u kojoj meri osoba može opravdati sumnjive stvari kada je u njihovom sopstvenom interesu.
Jedna oblast zloupotrebe koju sam lično videla mnogo, mnogo puta u mojoj karijeri odnosi se na anuitete. Pojedinci ili porodica su ubeđeni da kupe ovaj proizvod čudovišta (u vreme rekordnih niskih kamatnih stopa, da bi se još pogoršao), što po mom mišljenju efikasno otera me u skoro sve prednosti sastavljanja, a nudeći skoro nikakav gubitak koristi koja može opravdati slojeve prekomernih investicionih naknada i gubitka kapitala koji bi svojim nasljednicima mogli otići bez oporezivanja putem ubrzane pukotine .
(Postoje situacije, situacije i okolnosti u kojima neki određeni anuiteti imaju smisla, ali često nikada nije blizu onima u kojima vidim da neko preda svoje ušteđevine za jedno). U međuvremenu, osoba koja daje prodajnu poziciju odlazi bogatije , ponekad zarađuju neverovatne provizije do 10% vašeg novca, sakrivene na način na koji čak i ne shvatate da ste im dali (npr. izjava pokazuje punu glavnu vrijednost, ali ako otkažete ugovor o anuitetu, dugujete značajne troškove predaje). Ovo je jedan od osnovnih razloga zbog kojih državna zakonodavstva često zahtevaju period otkazivanja od nekoliko radnih dana, tokom kojeg osoba može da prekine novootkriveni ugovor o anuitetu bez kazne.
Mnogi novi investitori ne znaju da li se bave nekim ljudima koji su vezani za fiducijarne dužnosti ili standarda pogodnosti. Uzmite ilustraciju vašeg brokerskog fonda u susedstvu. Slušaju vaše brige. Oni vam pomažu u izgradnji portfelja. Možda vam čak i pomognu da izaberete sopstvenu kolekciju pojedinačnih akcija ili običnih fondova . Međutim, oni nisu vezani fiducijarnom dužnošću. Njihova primarna lojalnost je finansijska institucija koja im daje platu.
Ima nekih koji idu preko i nad službenim dužnostima, zaista se brinu za svoje klijente i neumorno rade kako bi im pomogli u izgradnji bogatstva, čak i ako to znači manje prihoda za sebe, ali to je jedino zbog toga što su zapravo velikodušni ljudi integriteta, a ne zbog toga postoji bilo kakav uslov da oni budu u interesu vašeg najboljeg interesovanja. Jedna od stvari koja to može da komplicira jeste nezaobilazna praksa da više ustanova ima pod jednim korporativnim kišobranom, kao što je brokerski diler koji takođe efikasno kontroliše povezani registrovani investicioni savetnik ili odeljenje za poverenje banaka, od kojih su poslednja dva fiducijarnom dužnošću.
Primeri dužnosti fiducijara
Postoji mnogo situacija u kojima se pojavljuje fiducijarna dužnost i ne bi trebalo lagano da se uzimaju.
Neki uobičajeni fiduciarni scenariji uključuju:
Skrbi za UTMA / UGMA račune
Ako podnesete UTMA poklon maloletnom djetetu , skrbnik je odgovoran za zaštitu, čuvanje, ulaganje i, možda, trošenje novca novac u najboljem interesu deteta koji zapravo posjeduje imovinu (akcije, obveznice, nekretnine, gotovina, sertifikati o depozitu, akcije zajedničkog fonda ili šta god bilo) i dobiće titulu po uzrastu roka dospeća (starosna dužina zavisi od države, npr., Južna Dakota ga postavlja najviše 18 godina, najviše države su to postavile najviše 21 godinu, ali nekoliko država, kao što su Nevada, Pennsylvania i Oregon, dozvoljavaju osobi koja daruje da ga ograniči do 25 godina starosti). Osoba koja nadgleda UTMA ne može se obogati troškovima djeteta, uzeti novac nazad (ako su prvobitni podarili), ili na drugi način tretiraju ga kao da su to njihovi.
Upravitelji / korisnici poverenih fondova
Ukoliko uspostavite fond za poverenje , poverenik koji ste imenovali daju fiduciarnu dužnost korisnicima. Ovo je jedan od razloga zašto je toliko važno da postavite prava pitanja kako biste osigurali dobru priliku pre imenovanja poverenika . (Ako ste zainteresovani za ovu temu, možete pročitati o procesu uspostavljanja poverilničkog fonda .)
Odnosi sa advokatom / klijentima
Advokat je dužan da u svako doba stavlja najbolje interesovanje klijenta ispred njegovog ili njenog sopstvenog interesa, sa vrlo malo jasno definisanih izuzetaka.
Starateljstvo maloletnog deteta
U nekim slučajevima odraslima se ne može odobriti starateljstvo nad maloljetnim djetetom, već starateljstvo koje omogućava osobi iz raznih razloga da odlučuju o svemu od vrste obrazovanja koje će djeca ili djevojčica dobiti prema religijskoj tradiciji u kome je podignut. Čuvari su obavezni da postupaju u najboljem interesu maloljetnika ili maloljetnika u njihovoj brigadi. Sud može stvoriti starateljstvo ili, alternativno, od strane roditelja koji odluče da ne mogu briga za svoju djecu iz jednog ili drugog razloga, ali ipak žele zadržati svoje roditeljsko pravo da povuku ovaj autoritet u bilo koje vrijeme.
Radite sa savetnicima koji vam duguju fiduciarnu dužnost ako možete
Iako to nije garancija dobrog tretmana, ako je to uopće moguće, investitori treba da rade samo sa onima koji su vezani fiducijarnom dužnošću. Na primer, ako tražite da uložite svoj novac, verovatno je bolje da pokušate da pronađete etički, visoko cenjeni registrovan investicioni savetnik nego da koristite berzanskog brokera, osim ako imate neobičan razlog da se ponašate drugačije.