Definicija, pravila, savjeti i prednosti investicionog kluba
Definicija investicionog kluba
Sa investicionim klubovima koji su se u proteklih godina povećavali u popularnosti, Komisija za hartije od vrijednosti i SEC-a razjasnila su za investitore osnovnu strukturu i pravila investicionih klubova.
Evo definicije SEC-a za investicioni klub:
Investicioni klub je grupa ljudi koji unose novac da bi investirali. Obično su investicioni klubovi organizovani kao partnerstva, a nakon što članovi proučavaju različite investicije, grupa odlučuje da kupi ili proda na osnovu većine glasova članova. Sastanci kluba mogu biti obrazovni i svaki član može aktivno učestvovati u odlukama o investiranju.
Klubovi investicija, dakle, mogu se upoređivati sa zajedničkim fondovima , koji su investicioni vrijednosni papiri koji omogućavaju investitorima da zajednički ulažu svoj novac u jedno profesionalno upravljano ulaganje. Uzajamna sredstva mogu ulagati u akcije, obveznice, gotovinu ili kombinaciju tih sredstava. Međutim, sa investicionim klubovima, članovi kluba ulažu svoj novac i djeluju kao menadžment tim. Istovremeno su i menadžeri i investitori.
Pravila i pravila investicionog kluba
Generalno, investicioni klubovi nisu regulisani od strane DIK-a, ali postoje određene okolnosti koje bi ih zahtijevale da se registruju kod SEC-a, kao što je zajednički fond, u skladu sa Zakonom o investicionim preduzećima iz 1940. godine .
Ukoliko svi članovi investicionog kluba aktivno učestvuju u odlukama o investicijama, oni se generalno ne bi trebali registrovati kod SEC. To je zato što se sam članstvo ne smatra sigurnošću, stoga investicioni klub ne prodaje vrijednosne papire po Zakonu iz 1940. godine.
Međutim, ako u investicionoj grupi postoje pasivni članovi, njihovo članstvo može se smatrati ulaganjem u sigurnost. Članstvo bi se smatralo ugovorom i pošto ne učestvuju u upravljanju izabranim vrijednosnim papirima investicionog kluba, pasivni članovi su slični akcionarima zajedničkih fondova. U ovom slučaju, investicioni klub bi se trebao registrirati.
Saveti za formiranje i pridruživanje investicionim klubovima
Svi investicioni klubovi neće imati istu strukturu, ali evo nekih opštih smjernica za formiranje i pridruživanje investicionom klubu:
- Investicioni klubovi obično se formiraju kao pravno lice, kao što je partnerstvo ili LLC preduzeće sa ograničenom odgovornošću. Na taj način se članovi mogu smatrati zajedničkim vlasnicima entiteta, a njihovi finansijski doprinosi mogu pratiti standardna pravila računovodstva.
- Ne postoji stvarna minimalna ili zakonska granica za članstvo u investicionom klubu, ali jedan klub obično se sastoji od 10 do 20 članova.
- Investicioni klub obično otvara brokerski račun u ime kluba, koji je ustanovljen nazivom pravnog lica. Neke brokerske firme imaju određena pravila i podsticaje za investicione klubove; pa, budite sigurni da ste selektivni i kupujete pametno za ispravno uklapanje.
- Da bi se pridružio investicionom klubu, novi član će obično doprinijeti grudima, a onda plati određenu, utvrđenu količinu, kao što je 100 dolara mesečno.
- Članovi se obično sastaju periodično, kao što je jednom mjesečno, kako bi razgovarali o mogućnostima ulaganja i koji bi, ako ih bilo, trebali kupiti ili prodati.
- Može biti korisno da investicioni klubi imaju određeni investicioni cilj ili način ulaganja, kao što je investiranje u vrednosti ili investiranje u razvoj . Članovi takođe mogu postaviti određene ekrane kojima se hartije od vrijednosti moraju ispuniti prije nego što se kvalifikuju za kupovinu. Na primjer, strategija vrijednosti može zahtijevati nizak odnos P / E pre nego što ga investicioni klub kupi.
Za više saveta o formiranju i pridruživanju investicionim klubovima, možete se obratiti na sajtu Nacionalnog udruženja investitora.
Prednosti investicionih klubova
Možda je najveća korist ulaska u investicioni klub obrazovanje.
Kada se nekoliko investitora sastane da razmene ideje i informacije, često postoji sinergijski efekat, pri čemu je zbir delova veći od celine.
Takođe, kada se pridružite investicionom klubu, možete izbjeći takse i provizije investicionih savjetnika ili berzanskih brokera .
I, naravno, postoji potencijal da sinergija investicionog kluba može pretvoriti u veće povrate nego što ste sami mogli postići.