Prihod
Dok mnoge investicije pružaju neku vrstu prihoda, obveznice imaju tendenciju da ponude najviše i najpouzdanije prihode. Čak iu vreme kada su prevladavajuće stope niske, i dalje postoji puno opcija (kao što su obveznice visokog prinosa ili dug na tržištu ) koje investitori mogu koristiti za izgradnju portfolija koji će zadovoljiti njihove potrebe za primanjima. Najvažnije, diverzifikovani portfelj obveznica može obezbediti pristojne prinose sa nižim nivoom volatilnosti od akcija i sa većim prihodima od fondova tržišta novca ili bankarskih instrumenata. Obveznice su zato popularna opcija za one koji moraju da žive od svojih prihoda od investiranja.
Diversifikacija
Skoro svaki investitor je čuo frazu "ne stavljaj jaja u jednu korpu". Možda je to kliše, ali ipak je njegova mudrost proučavana vremenom. S vremenom, veća diverzifikacija može pružiti investitore bolju prinosu prilagođenu riziku (drugim rečima, iznos povratka u odnosu na količinu rizika) od portfolija sa užim fokusom.
Što je još važnije, obveznice mogu pomoći u smanjenju volatilnosti - i očuvanju kapitala - za investitore u vlasništvu u vrijeme kada tržište berze pada.
Zaštita direktora
Investicije sa fiksnim prihodom su veoma korisne za ljude koji se nalaze blizu tačke gdje će trebati koristiti gotovinu koju su investirali - na primjer, investitor u roku od pet godina od penzionisanja ili neko ko treba da dodirne svoj dječji koledžni fond da plati školu.
Iako dionice mogu doživjeti ogromnu volatilnost u kratkom vremenskom periodu - kao što je pad od 2001-2002 ili finansijska kriza iz 2008. godine - diversifikovani portfelj obveznica je mnogo manje vjerovatno da će u kratkom periodu imati velike gubitke. Kao rezultat toga, investitori često povećavaju njihovu raspodjelu do fiksnog dohotka i smanjuju njihovu raspodjelu na dionice, budući da se približavaju svom cilju.
Potencijalne poreske prednosti
Određene vrste obveznica takođe mogu biti korisne za one koji trebaju smanjiti svoje porezno opterećenje . Iako se prihodi od bankarskih instrumenata, većina novčanih sredstava novca i akcija, oporezuju, osim ako se ne drže na računu odloženog poreza, kamata na opštinske obveznice je bez poreza na saveznom nivou, a za investitore koji poseduju opštinske obveznice koje izdaje državu u kojoj žive, na državnom nivou. Pored toga, prihod od američkih državnih trezora je bez poreza na državnom i lokalnom nivou. Iako nije uvek mudro ulagati u hartije od vrijednosti povoljne od poreza, naročito za investitore u nižim poreskim opterećenjima, univerzum sa fiksnim primanjima nudi veliki broj vozila koje investitori mogu koristiti da bi smanjili svoje poresko opterećenje.
Bottom Line
Obveznice ne čine interesantan razgovor na večernjim strankama i ne dobijaju proporcionalno pokriće u finansijskoj štampi u odnosu na akcije.
Ipak, obveznice mogu poslužiti širokom spektru upotreba za investitore svih pruga.
Odricanje od odgovornosti : Informacije na ovoj web stranici su samo za potrebe diskusije i ne treba ih tumačiti kao savjete o investiranju. Ni pod kojim okolnostima ove informacije predstavljaju preporuku za kupovinu ili prodaju hartija od vrednosti. Razgovarajte sa finansijskim savetnikom i poreskim profesionalcem pre nego što investirate.