Grupe obostranih sredstava i troškovi troškova imaju direktan uticaj na vašu stopu povrata
Svaka akcija zajedničkog fonda predstavlja delimično vlasništvo investitora u fondu i prihode koje proizvodi. Postoje zajednički fondovi za gotovo svaki mogući cilj i ekonomski izgled. Baš kao što postoje troškovi povezani sa trgovanjem pojedinačnih hartija od vrijednosti na tržištu, postoje troškovi vezani za upravljanje zajedničkim fondom. Tamo dolaze honorarne naknade .
Da bismo donosili najbolje odluke prilikom ulaganja u zajedničke fondove, važno je razumjeti kako funkcioniraju osnovni troškovi i troškovi zajedničkog fonda.
Uzajamni fondovi
Kada kupujete akcije zajedničkog fonda, jedna od najvažnijih stvari koje trebate znati je iznos naknada koje će biti odbijene od vaše investicije ili na drugi način plaćeni od strane vas. Ove naknade mogu stvarno uticati na ukupni povratak koji ste napravili.
Prvo, postoje naknade koje neki uobičajeni fondovi naplaćuju kao provizije kada kupujete ili prodate zajednički fond. Ove naknade se nazivaju opterećenja i izračunavaju se kao procenat iznosa koji kupujete ili prodajete.
Uobičajeni fond može biti:
- Fond prednjeg opterećenja , što znači da platite određeni procenat vaše kupovine kao proviziju
- fond za povratak , što znači da plaćate proviziju (u procentima) kada prodate sve ili deo svojih fondova u fondu
- fond za konstantno opterećenje koji redovno uzima naknade
- ili fond bez tereta , što znači da ne plaćate proviziju. Sa stvarne stope povrata, ovo je jedina vrsta zajedničkog fonda koju prosečni investitor treba kupiti, ali oni nisu uvijek dostupni.
Nije neuobičajeno da opterećenje bude 5,75%, pa ako ste investirali $ 10,000 u jedan od ovih sredstava za prednji teret, izgubili biste 575 $ odmah. Međutim, sredstva za povratak nisu ništa manje bolna. Ili vidite da su naknade odbijene od onoga što ste mislili da su vaše zarade ili, što je još gore, možda ćete izgubiti novac na vašu investiciju i još uvijek morate iscrpljivati sredstva za povratak kada prodate.
Iako na početku može biti privučen uzajamni fond u pogledu prošlih investicionih performansi, filozofije investicija ili ugleda, neophodno je tačno znati koje su naknade prije ulaganja. Postoje izvrsni zajednički fondovi bez tereta, kao što su Vanguard i Fidelity fondovi i mnogi drugi. Čudno, ova sredstva često nadmašuju uložena sredstva.
Koeficijenti troškova međusobnog fonda
Pre kupovine zajedničkog fonda, uvek trebate istraziti koeficijent troškova fonda. Ovo je procenat imovine fonda koji se svake godine oduzima od zarada kako bi pokrili operativne troškove fonda. Neka sredstva imaju razumne naknade koje ne prelaze 1%.
Ostali mogu biti 3% ili više. Ove naknade dolaze odmah iz vaše zarade, tako da je niža naknada, to je veća stvarna stopa povraćaja.
Koeficijent troškova sastoji se od naknade za pokriće marketinga fonda potencijalnim investitorima i naknade za upravljanje , koja plati rukovodiocima fonda. Ne svi fondovi naplaćuju naknadu od 12b-1, ali ukoliko to čine, legalno ih mora navesti u prospektu (zvanični dokument koji nudi prodaju akcija javnosti). Prosječni troškovi zajedničkog fonda su između 1,3 i 1,5%. Ali, kao i kod svakog prosjeka, naravno, postoje sredstva čiji je trošak manje i drugi koji su mnogo veći.
Neki fondovi, poput Vanguarda, rade odličan posao da zadrže takse na najnižem nivou, tako da se najveći deo prihoda fonda vraća investitorima, a ne plati menadžerima.
Da uplatite naknadu za još jedan fond, uporedite ih sa kompanijom Vanguard.
Možete istraživati naknade i opterećenja bilo kojih zajedničkih sredstava na internetu na sajtovima poput Morningstar-a.