Saznajte osnove pre kupovine
Izbor najboljih fondova obveznica za svrhe prihoda
Obveznice su kategorizovane kao hartije od vrednosti sa fiksnim prihodom; stoga prihod je zajednička namjena za kupovinu obvezničkih zajedničkih fondova. Prihod je još jedan rok za plaćanje kamata. Na primjer, pojedinačna obveznica plaća kamatu, nazvanu kupon , vlasniku obveznice (investitoru) po navedenoj stopi za određeni vremenski period (rok). Ako se drži do dospjeća, a izdavalac obveznica ne zadužuje, vlasnik obveznice će do kraja roka dobiti sve kamate i 100% glavnice.
Međutim, u slučaju obvezničkih zajedničkih fondova, uzajamni fond će imati desetine ili stotine obveznica i prenijeti plaćanja kamata, manje troškova fonda, investitorima zajedničkog fonda. Prilikom traženja najboljih fondova za prihode, želeli biste da pogledate 30-dnevni zajam SEC , koji se odnosi na obračun prinosa koji se zasniva na 30-dnevnom periodu koji se završava poslednjeg dana prethodnog meseca.
Broj prinosa odražava dividende i kamate zarađene tokom perioda, nakon odbijanja troškova fonda.
Dobit SEC je približni prinos koji bi investitor primio za godinu dana, pod pretpostavkom da se svaka obveznica u portfoliu drži do dospijeća. Ali imajte na umu da imovina fondova obveznica (osnovnih hartija od vrijednosti obveznica) ne drži do dospeća, a sredstva obveznica ne "zore". Međutim, 30-dnevni SEC prihod i dalje pruža korisne informacije investitorima jer pomaže procjenu prihoda, izraženog u procentima, potrebnim za planiranje.
Sredstva Bonda takođe prijavljuju prinos od dvanaest meseci (TTM), ali ovaj prinos odražava prošlost i možda neće biti isti tokom sledeće godine. U protekloj deceniji prinosi na obveznice u fondovima su bili istorijski niski, što je dovelo do jačeg interesovanja za visokoprinosne obveznice. Takođe poznati kao fondovi za junk bondove , visokoprinosni obvezni fondovi donose veći tržišni rizik i investitori treba da koriste oprez prilikom ulaganja u ove hartije od vrednosti.
Ulaganje u fondove obveznica za diversifikaciju
Još jedna zajednička svrha ulaganja u fondove obveznica je diversifikacija . Cijene obveznica se kreću u suprotnom pravcu kao kamatne stope. Dakle, kada Odbor Federalnih rezervi signalizira da će smanjiti kamatnu stopu koja se naplaćuje bankama, cijene obveznica obično raste. A Fed obično smanjuje stopu kada je ekonomija slaba.
Zbog toga, obvezni investicioni fondovi mogu dobro da rade kada ekonomija i berzanska tržišta nisu. Iz tog razloga, mnogi investitori vole da u svoja portfeljska sredstva uključe obveznicu kako bi obezbedili veću ravnotežu i stabilnost kada njihovi dionički fondovi mogu pasti u cijenu.
Najbolji fondovi vezani za diverzifikaciju su ukupni fondovi tržišta obveznica, kao što je Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX), koji nastoji replicirati povratak Barclayovog agregatnog indeksa američkih obveznica , širokog indeksa obveznica koji pokriva većinu obveznica kojima se trguje na američkom tržištu i neke strane obveznice se trguje u SAD-u
Većina investitora koji traže diversifikaciju ne traže obveznice sa najvećim prinosima; oni će umjesto toga tražiti sredstva kao što je VBMFX koji pokrivaju sve vrste obveznica po niskoj cijeni ili bar sredstvima sa ispod-prosječnim odnosima troškova .
Izbor pravog investicionog računa za vaše fondove obveznica
S obzirom da su obvezni investicioni fondovi porezne hartije od vrednosti, želeli biste da učinite sve da ograničite porez na taj prihod. Na primjer, ako imate opciju, najbolje je držati obvezničke fondove na računu privilegovanom porezu, kao Individualni račun za penziju (IRA) ili 401 (k). Prihod od kamata i kapitalnih dobitaka se ne oporezuju dok držite sredstva na ovim računima. Umjesto toga, porez se "odlaže" dok ne napravite povlačenje. Stoga će obveznički fondovi imati koristi od povećanja kamate i time će brzo rastati na računu odgođenog poreza.
Ako želite ili treba da držite obvezničke fondove na oporezivom brokerskom računu, možete razmisliti o investiranju u fondove opštinskih obveznica . Iako su prinosi za sredstva opštinskih obveznica obično niži od obrtnih obvezničkih sredstava, kamata iz opštinskih obveznica je bez poreza na nivou Federalne porezne takse. A ako su opštinske obveznice iz države u kojoj živite, porez na dohodak, ako je primenljivo, može biti i slobodan na državnom nivou. Možete tražiti općinske obveznice koje kupuju samo opštinske obveznice unutar vaše države. Na primjer, ako živite u New Yorku, možete tražiti sredstva za općinske obveznice u Njujorku, poput Vanguard New York Tax Exempt Fonda (VNYTX).
Uporedite svoja sredstva sa vašim investicionim ciljem
Već smo pokrivali ulaganje u obvezničke fondove za prihode i investiranje u fondove obveznica za diversifikaciju. Ali, takođe morate biti sigurni da se vaš investicioni cilj, konkretno vremenski period, podudara sa najboljim vrstama fondova obveznica.
Na primjer, ako tražite najbolji fond obveznica koji može dobiti više kamate od CD-a ili štednog računa kod banke, i postoji šansa da ćete morati povući neki ili sve svoje novčane kazne u roku od jedne do dvije godine fond kratkoročnih obveznica ili fond kratkoročnih obveznica bi mogao biti pametan izbor.
Ako je vaš holding period duži od tri godine, možete uložiti u gotovo bilo koji fond fondova koji ispunjava vaše druge ciljeve, kao što su prihod ili diverzifikacija.
Prilikom usklađivanja obvezničkih sredstava sa vašim investicionim ciljem, obavezno zapamtite da fondovi u obveznicama mogu smanjiti vrijednost. U nekim slučajevima, možda je pametno da uopšte ne koristite sredstva za obveznice. Na primjer, ako mislite da ćete morati povući novac za manje od godinu dana, sredstva za izdavanje obveznica (ili bilo koja zajednička sredstva za to pitanje) nisu mudar izbor.