Primer Primera o fondovima obveznica
Objedinjeni fond obveznica dolazi u mnogim oblicima i stilovima. Počnimo sa pet osnovnih vrsta obvezničkih investicionih fondova, pružajući primjere kvalitetnih obvezničkih sredstava.
Investment Grade Korporativne obveznice uzajamnih fondova
Korporativne obveznice investicionog razreda izdaju visokokvalitetne korporacije u cilju prikupljanja kapitala za korporaciju. Ove obveznice obično imaju rejting BBB i iznad S & P ili Baa i iznad Moody's. Investicijski fondovi privrednih obvezničkih investicionih fondova omogućavaju investitorima pristup pristupačnoj korpi korporativnih obveznica, smanjujući rizik (kreditni rizik, rizik kamatnih stopa i rizik reinvestiranja).
Mnoge kompanije u zajedničkom fondu nude investicione razrede korporativne obvezničke investicione fondove sa različitim trajanjem i rokom dospeća. Nekoliko Vanguard fondova su navedene u nastavku:
- Vanguard kratkoročni investicioni razred
- Vanguard srednjoročni investicioni razred
- Vanguard dugoročni investicioni razred
Uzajamni fondovi sa visokim donošenjem obveznica
Obveznice visokog prinosa se često nazivaju "junk obveznice" zbog njihove niske kreditne rejtinge. Ove obveznice izdaju korporacije i ocenjuju se ispod BBB od strane S & P i / ili ispod Baa od strane Moody's.
Obveznice visokog prinosa obično imaju veće prinose od korporativnih obveznica investicionog razreda zbog dodatnog kreditnog rizika koji uzima kupac obveznica. Dakle, zapamtite, visok prinos dolazi sa većim prinosima, ali veći rizik.
Evo nekoliko visoko-prinudnih obvezničkih fondova:
- Vanguard korporativni fond visokog nivoa
- Fidelity High Income Fund
Trezorsko-inflacioni zaštićeni vrijednosni papiri (TIPS) uz obavezne fondove obveznica
SAVJETI su obveznice koje izdaje trezor SAD-a koji plaćaju kupon na prilagođenu glavnicu obveznice. Obveznica se prilagođava polugodišnjom stopom indeksa potrošačkih cijena (mjerenje inflacije). Dakle, navodi se da TIPS drže korak sa inflacijom tako što vraćaju prilagođenu glavnicu prilikom dospjeća i kuponskih plaćanja na tom putu. Postoje prednosti i slabosti TIPS zajedničkih fondova .
Evo nekoliko zajedničkih fondova vezanih za TIPS:
- Vanguard fond za vrijednosne papire za zaštitu od inflacije
- T. Rowe Fond za zaštitu obveznica inflacije
- Fidelity Fond za zaštitu obveznica
Obavezni fondovi općinskih obveznica
Objedinjeni fondovi opštinskih obveznica drže obveznice koje izdaju opštine kao što su gradovi i države. Opštinske obveznice obično dobijaju povoljan poreski tretman. Kamata na većinu opštinskih obveznica je bez poreza na saveznom nivou i bez poreza za investitore koji kupuju općinske obveznice koje se izdaju u okviru svoje države prebivališta. Postoje i opštinske obveznice privatne delatnosti.
Investitori koji žive u Kaliforniji, Masačusetsu, Njujorku i nekoliko drugih država imaju mnogo mogućnosti da investiraju u zajedničke fondove općinskih obveznica bez dvostrukog oporezivanja (federalne i državne bez poreza).
Drugi investitori će pronaći vrijednosne papire državnih obveznica.
Općenito, osim ekstremnih okolnosti, opštinske obveznice imaju manji prinos od oporezovanih obveznica sličnog kreditnog kvaliteta, zbog čega je potrebno razumjeti poreske ekvivalentne prinose
Evo nekoliko zajedničkih fondova opštinskih obveznica:
- Vanguard srednjoročni poreski oslobođen
- Fidelity Fond za opštinske prihode
Međunarodni obveznički fondovi
Kao što zvuči, međunarodne obveznice investiraju u obveznice koje izdaju strani entiteti. Investitori mogu iskoristiti američki dolar koji depresira kupovinom nezaštićenih međunarodnih obvezničkih fondova. Sve ostalo je jednako (prinos obveznice i cijena obveznica), ako posedujete stranu obveznicu i američki dolar gubi osnove za valutu ove devizne obveznice, vi ćete dobiti / izgubiti na osnovu vrednosti apresijacije / amortizacije strane valute.
Postoje i obvezni zajednički fondovi koji prave hedžing valute - kako bi izbjegli inherentnu volatilnost valutnih cijena.
Evo nekoliko međunarodnih fondova obveznica:
- T. Rowe Price International Bond Fund
- Fidelity International Bond
Konačna reč o uzajamnim fondovima obveznica
Pre nego što investirate u obvezni fond, postoji nekoliko stvari koje treba razmotriti, kao što su vaši investicioni ciljevi i tolerancija za rizik. Da li su vam obvezni fondovi za vas?
Evo još članaka koji će vam pomoći da izaberete odgovarajuća sredstva za vas:
Da bi se izgradio diverzifikovani portfolio, investitori su mudro razmišljati o korištenju više od jednog tipa fondova obveznica i komplimentiranju fondova obveznica sa različitim vrstama fondova.