Najbolji investitori postavljaju ova 6 pitanja pre trgovanja
Postoje specifična pitanja koja veliki investitori postavljaju pre trgovanja. Podrazumevano, naivniji ili manje uspešni investitori imaju tendenciju da previduju ove važne upite, što je možda razlog zbog kojeg im je problema sa postizanjem većih dobitaka.
Da li postavljate ova pitanja kako biste osigurali investicijski uspeh ? Naravno da ne. Ali oni će voditi vašu misao u pravom smjeru, tako da možete donijeti profitabilnije trgovinske odluke.
Ako ne postavljate ova pitanja, li će vaše investicije izgubiti? Nije neophodno, ali se takođe može približiti vašem trgovanju sa manje pogodnog ugla. Ovo može dovesti do izbora koji se ne ispostavljaju onoliko koliko bi mogli.
Pitanje 1: Koji su trenutno vozači cena u ovom stoku?
Pojedinačne akcije imaju specifične snage koje stvarno kreću cene, izuzimajući više "površinske" pretpostavke koje većina ljudi čini. Često su ovi vozači cena vrlo različiti nego što većina investitora misli na prvi pogled.
Na primer, manje efektivni investitori mogu vjerovati da je snaga u osnovnoj industriji zapravo ono što podstiče cijene akcija. Međutim, uspešniji trgovci mogu shvatiti da akcijama direktnih konkurenata utiču na osnovne akcije, kao što je jedno od njih pokretanje ogromne marketinške kampanje, ili možda i izlazak iz posla.
Dakle, postaje pitanje šta stvarno kreće cena akcija?
Na površini, čini se da su to finansijski rezultati kompanije i njihov procenat ukupnog udela na tržištu koje kompanija beleži. Međutim, gledajući malo dublje, sjajni investitori mogu shvatiti da se cena povećava ili smanjuje na osnovu više faktora kao što je ostavka jednog od ključnih rukovodilaca, ishod pravnih bitaka, nove vladine politike i propisi i drugi razlozi .
Samo ako shvatite šta zapravo utiče na akcije, da li ćete se otvoriti za trgovanje akcijama po najboljim cenama (na strani kupovine i na strani prodaje). Još očigledniji i konvencionalni faktori su, naravno, važni, ali su i suptilne i apstraktne sile; vladine propise; dozvole za industriju; tehnička trgovinska neravnoteža; promjene ključnih članova menadžment tima; promene u društvenom izboru.
Pitanje 2: Šta očekujem da postignem ovim zalihama?
Ovo je samo pametno razmišljanje za bilo koji nivo investitora. Kada prvi put kupujete imovinu, obično biste trebali imati razumijevanje kako očekujete da će akcije izvršiti.
Na primjer, da li će ova investicija u vrijednost od 2 dolara dovesti do udvostručavanja vrijednosti vaše investicije, ili se samo nadate da ćete u narednih nekoliko desetljeća izvući snažne 10 ili 15 procenata godišnje? Da li očekujete da će se cena značajno kretati u nedeljama ili decenijama?
Poznavanje odgovora na ova pitanja pomoćiće vam da trgovate akcijom po najpovoljnijim cenama. Na primjer, ako je vaša perspektiva da se investicija troši u cijenu u naredne tri godine, vi ćete imati dugoročni izgled - to će dovesti do razumijevanja da imate dovoljno vremena za ulaganje u akcije, a vi neće trebati žuriti.
S druge strane, ukoliko vaše vere budu da će se akcije kratkoročno umnožavati nakon objavljivanja njihovih finansijskih rezultata, morat ćete postupati mnogo brže. Takodje bi trebalo da odgovorite ako se akcije ne ponašaju kao što ste prvobitno očekivali.
Pitanje 3: Da li mi ova trgovina pomaže u zaštiti drugih pozicija?
Ne svaka investicija se vrši isključivo na osnovu akcija potencijalno povećanja cijene. S tim ciljem, veliki investitori često štite svoje pozicije različitim zanatima.
Hedging uključuje kupovinu imovine koja će delovati suprotno od nekih vaših drugih holdinga, ili pomoći u izolaciji od potencijalnih nedostataka u njima. Na primjer, ako Federalne rezerve povećavaju kamatne stope, to je obično dobro za bankarske akcije, dok je uopšte negativno za vrijednost dragocenih metala.
Dakle, ako imate značajan deo svog portfelja uključen u bankarske akcije, možda ćete želeti da posvetite deo svojih investicionih dolara u zlato ili srebro. Zatim, ukoliko Federalne rezerve ne podižu stopu po očekivanju, akcije banaka mogu da opadaju, dok se kompanije plemenitih metala povećavaju.
To je primer dobre zaštite, s tim što će smanjiti gubitak koji ste možda uzeli na bankarske akcije tako što ćete nadoknaditi one sa povećanjem ulaganja novih dragocenih metala. Većina aktivnosti zaštite od hedžinga su dizajnirane da ograniče gubitke koje biste u suprotnom pretrpeli, ili kako biste pozicionirali svoje fondove u korist različitih nesigurnih ishoda.
Postoji mnogo primjera i metoda hedžinga. Svaki pristup je dizajniran da izoluje vaš portfolio od nestabilnosti i / ili minimizira potencijalne gubitke. Razmislite o tome kako se kladite na igru NFL-a - možete reći da će Cleveland pobijediti u igri, ali možete se kladiti da će ukupni rezultat biti manji od 40, a da Klivlend neće napraviti plej ofu. Svaka strategija je različita za svaki tip portfolija i pojedinačni investitor.
Pitanje 4: Šta je Momentum kompanije?
Mnogi investitori baziraju svoje trgovinske odluke o tome da li im se dopadaju tehnologije, proizvodi ili usluge kompanije. Nažalost, pošto je fan proizvoda, čak i ako je taj proizvod apsolutno odličan, nije dobar razlog za ulaganje u dionice kompanije.
"Najbolje" nije nužno pobednička investicija. Najprodavanije bezalkoholno piće nije onaj koji je ukusniji od drugih, najveći pjevači nisu oni koji čujete na radiju, a vrhunska tehnologija često nije ona koja pretvara na inferiorne.
Umjesto toga, uspjeh u promovisanju i prodaji proizvoda ili usluga ima više veze sa distributivnom mrežom nego kvalitetom proizvoda kompanije.
Zbog toga se uspešni investitori prvo oslanjaju na zamah ili operativni pravac osnovnog preduzeća. Ne brinite ako je njihov proizvod ili usluga superiorniji od njihovih konkurenata, fokusirati se na to da li kompanija ima uspešan proces i mrežu da stavlja taj proizvod ispred lica potencijalnih kupaca.
Drugim riječima, staviti više težine na distribuciju nego proizvod . Velika mreža za marketing, svest i distribuciju uvek će nadmašiti najbolji proizvod koji se ne poklapa u smislu ispiranja očiju potrošača.
Pitanje 5: U ovom specifičnom prostoru, da li je ovo najatraktivnija kompanija?
Često individualni investitori imaju tendenciju da budu uzbuđeni, ili čak zaljubljeni u kompaniju. Jednom kada se odluče za jedan posao, oni postaju zatvoreni za sva druga takmičenja u istom prostoru.
Bolj uspešni investitori će gledati svaku drugu konkurentsku kompaniju na istom prostoru i donijeti presudni poziv o tome na koji će se raditi najefikasnije. Možda volite ABC korporaciju, ali onda saznajte da XYZ ugrađen zapravo ima superiorne profitne marže i znatno manje dugoročnog duga.
Pojedini investitori gledaju ili kupuju kompaniju ... ili ne kupuju tu kompaniju. Bliži uspešni trgovci fokusiraju se na uključivanje u određeni prostor ili industriju koju očekuju, a onda biraju biznis u toj industriji koja izgleda kao da prevazilazi ostale.
Na primjer, ako vaša analiza pokazuje da će prodaja online robota dramatično porasti, a ne samo izlazak i kupovina elektronske kompanije za prodaju robota, trebali biste pogledati sve opcije i izabrati najbolju. Ovo ima dodatnu prednost da vam pruža izloženost rastućoj industriji, a takođe i specifičnoj kompaniji koja bi trebalo da izvodi najbolje iz čitave industrije, a povećava se u veličini.
Pitanje 6: Koji rizici će doći od indirektnih konkurenata?
Većina kompanija ima direktne konkurente, poput McDonalds-a i Burger King-a. Međutim, veoma često postoji još veća konkurencija od indirektnih konkurenata.
U našem primeru brze hrane, indirektna konkurencija može potražiti iz izvora kao što su:
- vrhunski restorani
- ljudi jedu bolje tokom povećanja zdravstvene svesti
- trend prema organskom, lokalnom ili veganizmu
Ovo su samo nekoliko brzih primera, ali svaki uticaj koji smanjuje broj ljudi koji će biti pokrovitelji određenog posla, treba tretirati kao izvor indirektne konkurencije. Kao još jedan primer, lokalna gimnastička gimnastička zgrada će biti protiv uticaja kao što su uopšte ne rade, pilule za ishranu, vožnja biciklom ili džogiranje, "krugovi" ili "stomač", ili čak rastući trend pilatesa i kućne programe za trening DVD-a.
S obzirom na ovaj drugi primjer, većina indirektnih konkurencija će zapravo doći iz vremena. Kada se proleće proleće i / ili ljeto stigne, većina ljudi je mnogo motivisana da izgubi težinu. Takođe mogu lakše da voze biciklom, penjanjem na steno ili džogiranjem kada je dobro vrijeme.
Vodite računa o direktnoj konkurenciji sa bilo kojom kompanijom, ali takođe budite svjesni većeg izvora potencijalne prijetnje, što je indirektna konkurencija. Za svaki dolar u prodaji pod rizikom od "đavola kojeg znate" ima još mnogo više ugroženih dolara, "đavo ne znate".
Sažetak pitanja Pitanja najboljih investitora
Iako ovo svakako nije iscrpna lista važnih pitanja koja treba postaviti prilikom ulaganja , ima za cilj da pokaže razliku u razmišljanju uspešnih investitora u poređenju sa većinom maloprodajnih investitora . Promjenom načina na koji gledate kompaniju koja vas zanima u trgovini i pitanja koja se postavljate o tom izboru, možete započeti vidjeti superiorne povrate u odnosu na ono što ste navikli na postizanje.
Imajte na umu ovakva pitanja, tako da kao investitor dobijete više jasnoće o potencijalnoj aktivnosti u ceni akcija zaliha koje trgovate. Pošto većina (velika većina) ljudi nikada ne prelazi površinu kada je u pitanju istraživanje i analiza zaliha, postoji velika prilika.
Gledajući iste investicije kao i sve ostale, ali sa većom jasnoćom, imaćete prednost i druge mase. Sa tim "ivicom", otvorite sebe do superiornih povrataka, u poređenju sa onim što ste postigli u prošlosti, kao i kada ste u suprotnosti sa profitom (i gubicima) mase trgovaca.